第九六八章 IPO路演(中)(1 / 2)

我的一九八五第九六八章 IPO路演(中)

淘宝控股公司(Taobao Holding pany,简称TBHC)在工商总局注册资金20亿元,法人为孙健,PENG的第一大股淘宝电器集团早已变更淘宝控股公司。

江城淘宝电器公司已变更淘宝电器集团(Taobao Electrice Group,简称TBEG),法人为孙健,注册资金10亿元。

九月十二日,鲲鹏软件集团股份有限责任公司已在美国证券交易委员会(SEASDAQ:PENG),已同意接纳PENG在纳斯达克证券交易所上市的申请。

PENG聘请沪江德勤会计师事务所有限公司作为公司会计师事务所,发布一九九二年的财务审计报告、资产评估报告书、验资报告和溢利预测报告,国家资产评估事务所出示了资产评估报告书。

一九九二年每股收益0.78元(人民币,下同),每股净资产2.34元,招股说明书预测一九九三年每股收益1.5元(按IPO前总股本计算),每股净资产3.84元(按IPO前总股本计算),按照美元兑人民币综合价1:7,相当于九三年的每股收益0.21美元(按IPO前总股本计算),每股净资产0.55美元(按IPO前总股本计算)。

为了达到每股净资产1美元,通过协商,PENG按照2:1的比例缩股,IPO前总股本变更141750万股,每股净资产变更7.68元。

PENG预测九三年营业额123000万美元,净利润59500万美元,预测九三年每股收益0.42美元(按IPO前总股本计算),每股净资产1.1美元(按IPO前总股本计算)。

为了维护公司股价,增加全球投资者的信心,PENG承诺,自上市之日算起,员工持有的配股(575.2万股)锁定一年,第二大股东、淘宝控股公司员工持股会(员工获赠的原始股18277.57万股)和第三大股东、鲲鹏助学扶贫基金会(PE Aid Foundatioy Alleviation,简称PSAFPA)持有的原始股(7087.5万股)锁定二年,第一股东、淘宝控股公司持有的原始股(115809.75万股)锁定三年。

按照美国上市公司减持规定,第一大股东在向市场出售限制性证券之前,需要持有这些证券二年。

三家承销商提出IPO方案。

PENG向全球投资者计划发行5亿股美国预托股份(ADS),占IPO后总股本的26.08%,发行价6.3~8.4美元(15~20倍市盈率),募集资金31.5~42亿美元(没有扣除承销费,下同)。

孙健不满意,提出了两种IPO方案:

一、PENG向全球投资者计划发行3亿股美国预托股份(ADS),占IPO后总股本的17.47%,发行价16.8~21美元(40~50倍市盈率),募集资金50.4~63亿美元。

二、PENG向全球特定投资者发行5亿股美国预托股份(ADS),占IPO后总股本的26.08%,发行价12.6~16.8美元(按照30~40倍市盈率),募集资金63~84亿美元。

PENG还赋予三家承销商最多发行总股本15%的美国存托股的超额认购权。

三家承销商采用了第二种IPO方案。

孙健作为PENG的法人和董事长,同贾斯汀、迪克兰、塞缪尔代表的KKR、摩根士丹利和高盛集团三家证券公司,签订三家证券公司联合承销PENG的IPO及在纳斯达克交易所上市的法律文件。

总承销费用为IPO总额的3%。

三家承销商将在东京、香江和纽约举办三场PENG的IPO路演。

……

“恭喜孙总,日本投资者愿意以12.6美元的价格,购买34000万股。”

东京路演结束后,贾斯汀、迪克兰和塞缪尔一脸笑容的走进孙健的房间,他们虽然看好PENG的未来,但没有想到通过孙健富有激情的演讲,投资者们的投资欲望被激发出来,IPO越高,三家承销公司拿到的承销费越高,本人拿到的提成也越高。

“日本投资者受伤未愈!”

孙健一点也不意外。

前世,刚刚成立雅虎公司时,杨志远和费罗靠租来的办公地点、服务器和电脑,招聘了二十多名员工,利用人工编辑编目了数百家相互没有关联的网站,年营业额不过130万美元,实际亏损63万美元,但首次IPO,就以每股13美元的价格筹资13000多万美元,上市首日收盘33美元,总市值5亿多美元。

PENG预测九三年营业额123000万美元,利润59500万美元,每股收益0.42美元。

羽毛丰满的PENG与上市之初的雅虎公司相比,一个天上,一个地下!